Investasi ventura adalah Jenis-jenis investasi ventura

2024 Pengarang: Howard Calhoun | [email protected]. Terakhir diubah: 2023-12-17 10:31

Investasi ventura membantu banyak perusahaan mencapai tingkat tinggi dan menghasilkan banyak uang bagi investor yang percaya pada profesional muda dan berbakat. Tapi ini tidak mengubah fakta bahwa kegiatan ini pasti terkait dengan risiko tinggi.

Investasi ventura dan bisnis ventura

Investasi semacam itu dapat digambarkan sebagai investasi dana di perusahaan, proyek, atau ide tertentu yang berada di awal pengembangan dan implementasinya. Tentu saja, investasi semacam itu dikaitkan dengan risiko tinggi. Tetapi pada saat yang sama, banyak investor yang siap bertindak, karena jika proyek berkembang dengan sukses, mereka akan menerima keuntungan yang signifikan.

Dapat dikatakan bahwa risiko yang menyertai investasi VC sebanding dengan tingkat pengembalian yang mungkin.

Sebagai aturan, pengembang progresif atau pengusaha pemula membentuk ide aktual, yang di masa depan dapat menghasilkan pendapatan yang sangat tinggi. Namun, seperti yang sering terjadi, mereka tidak memiliki dana yang diperlukan untuk meluncurkan proyek tersebut. Dalam hal ini, startup beralih ke investor, mempresentasikan ide mereka kepada mereka. Individu yang setuju untuk membiayai proyek berisiko dengan cerahperspektif, menjadi pemilik bersama dari perusahaan yang baru dibentuk.

Jadi investasi modal ventura adalah salah satu cara untuk mendapatkan uang cepat dan berisiko. Pada saat yang sama, juga dimungkinkan untuk membeli saham perusahaan yang baru saja memasuki pasar saham. Ini juga mengasumsikan bahwa nilai sekuritas akan meningkat secara signifikan dari waktu ke waktu.

Jenis investasi ventura

Pada prinsipnya, masuk akal untuk tidak mengkategorikan investasi itu sendiri, tetapi perusahaan yang mengajukannya.

Anda dapat memulai dengan startup. Ini adalah perusahaan yang baru saja dibentuk dan, karenanya, tidak memiliki sejarah pasar yang panjang. Organisasi semacam itu membutuhkan dana, karena dana yang tidak mencukupi untuk kegiatan penelitian dan pengembangan dan organisasi penjualan berikutnya. Investasi ventura di perusahaan rintisan adalah salah satu bidang yang paling populer.

Berinvestasi dalam proyek yang berada pada level ide. Dalam hal ini juga diperlukan penelitian dan pengujian tambahan untuk membuat sampel percontohan produk sebelum dibawa ke pasar.

Investasi juga dapat menarik perusahaan-perusahaan yang sudah berfungsi penuh, tetapi sedang mengalami krisis dana yang dibutuhkan untuk memperluas penjualan dan produksi. Pendanaan sering digunakan untuk menambah aset tetap modal kerja atau melakukan riset pasar.

Objek lain yang menarik minat investor mungkin adalah organisasi denganproduk jadi, tetapi pada saat yang sama berada pada tahap awal implementasi komersial.

Seperti yang Anda lihat, investasi ventura adalah arah investasi yang cukup populer.

Bisnis ventura

Istilah ini harus dipahami sebagai investasi, yang dalam banyak kasus berbentuk modal saham. Ini diinvestasikan, sebagai suatu peraturan, di perusahaan yang tumbuh cepat yang menunjukkan potensi signifikan. Dana tersebut seringkali ditujukan untuk implementasi inovasi teknologi saat ini.

Pendanaan tersebut difokuskan terutama pada komersialisasi hasil penelitian ilmiah di bidang teknologi tinggi dan padat pengetahuan. Prospek untuk investasi semacam itu tidak dijamin, dan risikonya tentu saja signifikan.

Dalam hal ini, investasi ventura adalah jenis pembiayaan di mana investor tidak fokus untuk menerima dividen. Tujuan mereka adalah menjual saham mereka di perusahaan setelah nilai pasarnya cukup tinggi.

Adapun proses penjualan saham seperti itu bisa dilakukan di pasar terbuka. Perusahaan lain yang berkembang di area yang sama juga mampu membelinya. Kepentingan mitra bisnis, yang dengan senang hati akan meningkatkan persentase investasi mereka dalam kerangka proyek tertentu, tidak dikecualikan.

Ambang masuk untuk investasi

Untuk memahami esensi dari investasi ventura, ada baiknya mempertimbangkan mekanisme tindakan mereka, yang mungkin memiliki fitur tertentu. Salah satunya adalahambang masuk yang tinggi.

Kita berbicara tentang fakta berikut: investasi ventura membutuhkan minimal 10 ribu dolar, dan dalam beberapa kasus beberapa juta. Oleh karena itu, bagi mereka yang memiliki beberapa ribu, tidak masuk akal untuk mempertimbangkan prospek seperti itu.

Tetapi ada alternatif bagi mereka yang memiliki dana dan bersedia mengambil risiko. Peluang ini disediakan oleh lembaga atau dana investasi bersama. Setiap dana tersebut memiliki manajer yang aktivitasnya terbatas pada akumulasi dana dari investor kecil dan investasi selanjutnya mereka dalam proyek yang menjanjikan. Risikonya tidak berkurang.

Kerugian yang nyata dan nyata dari skema semacam itu adalah bahwa semua peserta dana dipaksa untuk mengandalkan kompetensi pengelola, tidak mampu membuat keputusan sendiri.

Kurangnya kendali dan cakrawala investasi yang panjang

Fitur lain dari investasi ventura adalah bahwa tidak ada orang yang mendanai proyek tersebut berusaha untuk memiliki saham pengendali, serta untuk mengelola perusahaan. Satu-satunya hal yang mereka setujui adalah risiko kehilangan investasi. Adapun tanggung jawab untuk pengembangan proyek, itu terutama berada di pundak manajer puncak. Tetapi jika perusahaan berkembang pesat, dan investor memperbaiki sisi strategi yang salah, menurut pendapat mereka, maka mereka dapat menjadi direktur untuk menjalankan kontrol pribadi atas kegiatan organisasi. Tapi ini lebih merupakan pengecualian daripada aturan.

Mengenai jangka waktu investasi yang panjang, kita berbicara tentang ketidakmampuan untuk menarik dana yang diinvestasikan pada waktu yang tepat. Ini disebabkan oleh fakta bahwa hampir selalu seluruh jumlah investasi dikuasai oleh proyek, dan mereka hanya dapat diterima jika perusahaan berhasil bertahan di pasar. Awalnya, perlu dipahami bahwa beberapa perusahaan mungkin memerlukan beberapa tahun sejak tanggal peluncurannya untuk memasuki pasar saham.

Tidak ada jaminan

Investasi ventura adalah jenis investasi di mana pemain menerima semua atau tidak sama sekali. Ini berarti bahwa setelah fakta pembiayaan, investor dapat menunggu bertahun-tahun bagi perusahaan untuk berkembang dan akhirnya menjual sahamnya untuk beberapa juta dolar. Tetapi ada risiko bahwa setelah menunggu lama, proyek tidak akan menguntungkan dan semua investasi akan hilang. Dalam sebagian besar kasus, keuntungan nyata dari peserta startup dapat ditentukan hanya setelah saham perusahaan ditempatkan secara publik di bursa saham. Akibatnya, harga saham perusahaan akan ditentukan oleh daya tarik investasinya.

Situasi di Rusia

Jika kita mempertimbangkan investasi ventura Rusia, perlu dicatat bahwa arah pembiayaan ini tidak dapat disebut sangat populer di CIS. Awalnya, bahkan proyek yang paling menjanjikan di Federasi Rusia diinvestasikan terutama oleh investor asing. Tetapi saat ini, dana ventura Rusia telah terbentuk, yang mengembangkan jenis investasi ini. Misalnya, OAO Russian Ventureperusahaan bersama dengan Asosiasi REVI memantau berbagai dana secara berkelanjutan dan memberikan bantuan yang berkualitas dalam pengembangannya.

Untuk tujuan ini, berbagai presentasi, forum, dan pameran khusus diselenggarakan.

Kesimpulan

Investasi ventura tentu saja populer di dunia, karena memungkinkan pengembangan perusahaan yang cemerlang dan sering kali membawa hasil yang luar biasa. Tetapi perlu diingat bahwa banyak investor telah kehilangan dana yang diinvestasikan dalam proyek-proyek yang tampaknya menjanjikan. Oleh karena itu, kita dapat menyimpulkan bahwa jalur ini untuk pengusaha berpengalaman.