Bank-bank negara Rusia sebagai penjamin stabilitas ekonomi negara

2024 Pengarang: Howard Calhoun | [email protected]. Terakhir diubah: 2023-12-17 10:31

Sistem perbankan Rusia heterogen: ada pemain besar dan kecil, serta institusi di mana indikator terpenting bervariasi - bagian negara. Apa saja kekhususan kerja lembaga perkreditan, dimana volume aset yang berlaku menjadi milik otoritas?

Apa itu bank negara?

Lembaga perkreditan yang dimiliki (berdasarkan kepemilikan mayoritas) dan dikelola oleh otoritas adalah bank milik negara. Fungsi utama dari organisasi tersebut adalah pinjaman kepada badan usaha yang signifikan dari sudut pandang kebijakan nasional, serta operasi investasi dan penyelesaian yang terkait dengan ini. Sebagai aturan, bank-bank milik negara Rusia melayani sektor-sektor ekonomi penting yang strategis dan penting yang mempengaruhi posisi negara itu di arena bisnis internasional, dan yang sulit bagi lembaga kredit dengan modal swasta untuk bekerja sama.

Pemerintah, yang memiliki lembaga keuangannya sendiri, melakukan perdagangan luar negeri, mengatur industri dalam negeri yang paling penting(seperti, misalnya, pertanian), melakukan kebijakan di wilayah negara, mengelola investasi dalam proyek-proyek nasional. Oleh karena itu, ada sejumlah kriteria yang jelas untuk menentukan bank mana yang milik negara. Di Rusia, lembaga semacam itu memainkan peran kunci dalam kebijakan keuangan nasional.

Bank sentral. Siapa pemilik Bank Sentral Rusia?

Bank Sentral (Bank Rusia) adalah subspesies dari lembaga kredit negara. Fungsinya adalah pengaturan ekonomi makro ekonomi nasional, kontrol atas pekerjaan organisasi keuangan dengan modal swasta, partisipasi dalam proses moneter internasional, dan bantuan dalam pelaksanaan program pembangunan strategis negara. Bank Sentral mengelola cadangan emas dan devisa strategis negara. Status hukum Bank Sentral Rusia, menurut para ahli, sangat ambigu. Di satu sisi, modal dasar Bank Sentral negara kita adalah milik federasi.

Pada saat yang sama, lembaga bertanggung jawab atas kewajiban negara (tetapi tidak sebaliknya), beroperasi dengan mengorbankan pendapatannya sendiri. Ternyata dari sudut pandang hukum, Bank Sentral Rusia independen dari pemerintah negara tersebut. Tidak sepenuhnya benar untuk menyatakan bahwa Bank Rusia adalah otoritas publik. Jika menganut pandangan ini, maka negara memiliki kewenangan yang jauh dari absolut untuk menggunakan aset Bank Sentral berupa emas dan cadangan devisa. Dan jika, misalnya, pemerintah menyatakan niat seperti itu, maka Bank Sentral berhak mengajukan ke pengadilan internasional.

CB: aset di luar negeri

Bank Sentral memiliki apa yang disebut bank asing Rusia - lembaga kredit yang beroperasi di luar negeri. Di antaranya adalah Bank Rakyat Moskow (terletak di London), Ost-West Handelsbank (Frankfurt am Main), Eurobank (Paris). Jadi, ada bank Rusia dengan partisipasi negara di negara-negara paling maju di Eropa.

Peran organisasi keuangan jenis ini adalah untuk meningkatkan mekanisme penyelesaian dan operasi kredit dengan entitas asing. Roszagranbanks mampu menarik investasi untuk kebutuhan negara, yang menguntungkan perekonomian negara. Sebagai aturan, profitabilitas lembaga tersebut (dan jumlah pembayaran pajak ke anggaran) lebih tinggi daripada bank komersial.

Bank-bank pemerintah terbesar di negara ini

Sberbank of Russia (SB RF) adalah lembaga kredit milik negara terbesar dalam hal aset. Sekitar 60% saham organisasi keuangan ini milik pihak berwenang, 40% - beredar di publik. Bank negara Rusia ini didirikan selama era Soviet, tetapi tingkat kepemilikan pribadi adalah salah satu yang tertinggi di pasar.

Misalnya, aset Rosselkhozbank 100% dimiliki oleh Badan Manajemen Properti Federal (salah satu otoritas utama dalam struktur aset bank). Contoh lain dari organisasi negara kredit besar adalah VTB Bank. Badan Manajemen Properti Federal memiliki lebih dari 75% saham lembaga ini. Bagian yang cukup besar menjadi milik pemerintah,juga hadir di Gazprombank.

Status khusus Vnesheconombank

Vnesheconombank (VEB) adalah lembaga kredit yang menempati posisi tertentu dalam sistem perbankan negara kita. Faktanya adalah bahwa ia melakukan kegiatannya tanpa izin dan tidak tunduk pada pengawasan, sementara bank-bank milik negara lain di Rusia menghadapi fenomena ini. Vnesheconombank berusia lebih dari 90 tahun, dan dari sudut pandang hukum, itu adalah perusahaan negara. Dalam praktik lembaga ini, kewajiban utang dapat diterima. Opsi untuk interaksi antara Vnesheconombank dan lembaga kredit negara lainnya - Roseximbank (dibuat untuk mendukung ekspor) sedang dipertimbangkan. Jika ini berhasil, maka otoritas akan memiliki instrumen untuk mendukung perdagangan luar negeri melalui pemberian jaminan parsial. Namun, menurut beberapa ahli, utang lama VEB mungkin menjadi kendala tersendiri untuk pekerjaan semacam ini.

Pakar: bank milik negara harus multi-level

Spesialis pasar perbankan mencatat bahwa pengembangan sistem perbankan negara harus memiliki prinsip yang jelas. Salah satu pakar ini melihat adanya sistem subordinasi antar lembaga perkreditan yang berbeda tingkatannya. Diusulkan untuk memasukkan Rosselkhozbank, serta RBR dan RRDB, di antara bank-bank yang seharusnya berada di posisi teratas. Kegiatan mereka mungkin terkait dengan dukungan keuangan dari kebijakan investasi negara, pengembangan sektor pertanian.

Di "tingkat kedua" - Sberbank, VTB, Roseximbank, dan VEB. Secara khusus, fungsi SBFederasi Rusia, para ahli percaya, harus berkonsentrasi pada tugas-tugas yang terkait dengan tabungan, dan tidak mengizinkan ekspansi di segmen perdagangan. Menurut para ahli, bank-bank milik negara Rusia dari "tingkat ketiga" harus bersifat universal: memberikan pinjaman, berpartisipasi dalam melakukan pembayaran, dll. Masuknya bank-bank dari kategori ini ke dalam dua yang pertama, menurut pemodal, harus terus-menerus hambatan.

Efisiensi bank umum

Dalam beberapa tahun terakhir, penelitian telah aktif dilakukan terkait dengan pengembangan sistem perbankan Rusia. Salah satunya, terungkapnya efektivitas perbankan, termasuk bank negara. Studi ini juga meneliti organisasi dengan partisipasi asing. Lembaga kredit, berdasarkan hasil kerja para ahli, dibagi menjadi lima kelompok: bank milik negara, dengan mempertimbangkan Dewan Keamanan Federasi Rusia, bank milik negara yang tidak terkait dengan Dewan Keamanan Rusia. Federasi, bank swasta dengan kantor pusat di Moskow atau Sankt Peterburg, bank swasta di wilayah tersebut, serta bank anak perusahaan dari lembaga keuangan asing.

Ternyata yang paling efektif adalah bank-bank milik negara Rusia yang termasuk dalam kelompok Dewan Keamanan RF. Daftar banyak kriteria yang termasuk dalam penelitian ini menegaskan hal ini. Pengejar terdekat mereka dalam hal kualitas kerja adalah bank-bank swasta dari Moskow. Namun, efisiensi RF SB ternyata sedikit lebih rendah dari rata-rata kelompok sepuluh bank terbesar berdasarkan aset (namun masih lebih tinggi dari rata-rata lima kelompok lembaga di atas).

Keandalanbank pemerintah

Banyak pemodal (dan orang biasa) percaya bahwa bank milik negara Rusia lebih dapat diandalkan daripada bank swasta. Ini, seperti yang ditunjukkan oleh praktik kerja lembaga kredit, pada umumnya benar. Para ahli percaya bahwa ada sejumlah penjelasan yang cukup logis untuk ini. Pertama, bank-bank milik negara, karena pengalaman historis mereka yang lebih besar, memiliki alat yang luas untuk ekspansi regional dan mendapatkan kepercayaan klien. Kedua, pemodal percaya bahwa negara sering mensponsori proyek tanpa terlalu jauh ke dalam analisis biaya-manfaat, yang sama sekali tidak seperti biasanya lembaga pemberi pinjaman swasta. Ketiga, bank-bank milik negara membiarkan diri mereka mempekerjakan orang-orang dengan tingkat gaji yang lebih rendah, yang pada umumnya meningkatkan efisiensi operasional organisasi dan daya saing dibandingkan dengan bank-bank swasta.

Prospek Bank BUMN

Di antara beberapa pakar pasar keuangan, tesis yang populer adalah bahwa porsi partisipasi negara di bank secara bertahap akan berkurang. Namun, alih-alih memiliki aset lembaga, pihak berwenang akan berupaya memasukkan orang yang tepat ke dalam badan pemerintah. Ada juga pendapat yang berlawanan, yang menurutnya pengurangan bagian negara dalam sistem perbankan tidak memiliki prospek yang paling menonjol: intinya adalah kekhususan kerangka peraturan. Menurut sudut pandang kedua, transformasi, jika diterapkan, sebenarnya hanya akan mencerminkan transfer resmi saham (atau pertukaran fungsi) antara berbagai struktur negara. Nuansa lain yang menentukan prospek lembaga perkreditan dengan partisipasi negara adalah andil Bank Sentral dalam pengelolaannyabank komersial.

Ada pendapat tentang perlunya menarik Bank Sentral dari modal organisasi keuangan swasta, karena posisi Bank Sentral sebagai pemilik bertentangan dengan tugas yang diberikan kepadanya untuk mengawasi dan bekerja untuk kepentingan perekonomian seluruh negara. Tahun di mana, dengan kemungkinan tertentu, bank-bank milik negara Rusia dapat menjalani reformasi adalah 2014, daftar kemungkinan transformasi kemungkinan besar akan dipublikasikan di halaman-halaman buletin Bank Sentral atau media khusus.